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Considerações Sobre Declaração De Renda Caixa e lucro não são a mesma coisa, como todos nós sabemos, e há duas considerações chave que precisamos ter em mente ao integrar um modelo de Instrução de Renda com um modelo de fluxo de caixa:
1. O Conceito Correspondente. Nós depositamos vendas e compras no período em que eles se relacionam. Os timings de recebimento e pagamento não são considerados.
2. Os custos não caixa são introduzidos no Modelo.

No entanto, com uma planilha de Dados de Entrada bem construída e planilha Assumpção, é relativamente fácil construir um modelo de Instrução de Renda vinculado ao modelo de fluxo de Caixa.

Considerações Sobre Balanço Patrimado O benefício de criar um modelo financeiro integrado incluindo um Balanço Patrimôo é que ele deve equilibrar. Quando o Balanço Patrimado em seus modelos se equilibra, isso lhe dá confiança de que o Modelo como um todo funciona. Não quer dizer que não haja erros no Modelo, mas significa que suas três partes ficam juntas.
Ao mesmo tempo, o modelo Balance Sheet contém elementos que não aparecem no Modelo de fluxo de caixa ou na demonstração de rendimentos-nomeadamente o capital e os passivos de longo prazo que existiam antes dos períodos cobertos pelo Modelo de Fluxo de Caixa e Conta de Resultados e Perdas.
Isso significa que o Modelo Financeiro integrado requer um Balanço "Inicial" que podemos então alimentar os números gerados pelos outros modelos em. Assim, o Modelo Financeiro integrado requer dois Balanços Balanços-um Balanço Inicial que é então atuado pelos fatores do Modelo para produzir um Balanço Final de encerramento.

Vamos trazer tudo junto com um exercício

Lição 13 Exercício Caixa de fluxo Modelo com Instrução de Renda e Balanço Parte 1: Modelo Pricing Camberwick Green Care Home tem 40 moradores em tempo integral. É comandado por Gloria e Gaynor, donos de 52% das ações. A Autoridade Local possui 10% e tem um representante de bordo. As demais ações são de propriedade de indivíduos em blocos de 5% a 10%.
O Care Home gerencia atualmente uma margem de lucro líquido de 3% com um controle de custos extremamente cuidadoso. Os acionistas se perguntam por quanto tempo isso pode ser sustentado e gostaria de alcançar uma taxa de 6%.
Gloria e Gaynor estão considerando adicionar uma extensão de 10 quartos. Isso seria financiado por um empréstimo comercial.

Gloria e Gaynor gostariam de um modelo financeiro que considere três estratégias de precificação:
1. Usando as salas adicionais para a Autoridade Local financiou moradores. Isso garantiria 100% de ocupação à taxa de contrato de $900 por semana full board.
2. Marketing os novos quartos para pagar privadamente clientes. A informação de outras casas de cuidados na região sugere que uma taxa de $1200 por semana entregaria aproximadamente 75% de ocupação, enquanto uma taxa de $1100 por semana poderia entregar 85% de ocupação.
3. Fazer os novos quartos disponíveis para cuidados de descanso. A taxa de ida para esses cuidados de curta duração é de $1500 por semana, mas a ocupação é mais difícil de ser prevista. A previsão de pior caso é de 50% de ocupação, sendo que o melhor caso é de 70%.
O pessoal e os custos associados para a Opção 1 são $700 por sala. São $900 por quarto para a Opção 2 e $1.100 por sala para a Opção 3.
Os custos operacionais da extensão seriam de $750 por semana para energia e manutenção para cada uma das opções. Isso inclui o interesse sobre o empréstimo necessário para financiar o projeto.

Pergunta
Você é obrigado a preparar uma folha de Dados de Entrada para o Camberwick Green Care Home e uma Ficha Cálculo para ajudá-los a selecionar a melhor opção. Nenhuma análise de sensibilidade é necessária.

Pause o vídeo aqui enquanto você trabalha no Modelo

Neste exemplo, estruturei a folha de Dados de Entrada e Cálculo ligeiramente diferente dos exemplos anteriores, a fim de dar visibilidade a todos os resultados possíveis.
Na seção de dados de entrada, mostrei o nível de ocupação a cada taxa de taxa, incluindo os três níveis de ocupação possíveis para a terceira opção-respite atendimento.

A folha de cálculo é direta e mostra a contribuição semanal gerada por cada opção ou variação sobre ela. O Modelo mostra que a opção de Respite Care gera a maior contribuição quando em 60% ou 70% de ocupação. Mas se o serviço de cuidados de repouso só alcança 50% de ocupação, então as outras opções podem adequar sua contribuição ou melhorar ligeiramente sobre ele.
É claro que os gestores da casa precisam levar em conta outros fatores, também-não menos as opiniões dos demais stakeholders, incluindo residentes e funcionários existentes.
Ao mesmo tempo, a contribuição não é o único fator financeiro que pode afetar a decisão. Revisaremos os impactos de fluxo de caixa das opções em seguida.

Parte 2: Cashflow Model Camberwick Green Care Home decidiu seguir em frente com a opção de atendimento de trégua e pediu a sua ajuda para preparar um modelo de fluxo de caixa.
As suposições definíveis pelo usuário a seguir foram preparadas Todas essas suposições podem ser alteradas pelo usuário.

Se você quer ter um go na construção do modelo de fluxo de caixa para si mesmo, pause o vídeo aqui.

Se você estiver pronto, vamos para o modelo de planilha.

Montei a área de suposições utilizando as informações fornecidas para a opção de atendimento de trégua. A taxa de taxa é de $1500 com estafamento e custos associados $1100 por semana por sala ocupada. Em cima disso, há overheads gerais para a unidade de $750 por cabeça. As outras suposições são bastante padrão para essa espécie de Modelo. Estou usando listas suspensas para deixar o usuário selecionar o período de crédito de número de meses para vendas de crédito e compra de crédito, e a taxa de juros e o tamanho do empréstimo também podem ser variados.

Como vimos anteriormente, o nível de ocupação poderia ficar em média entre 50% e 70% por semana, e eu tenho uma lista suspensa para deixar o usuário selecionar o nível que deseja modelar. No presente, estou aplicando o nível de ocupação selecionado pelo usuário em todos os períodos do Modelo Eu fiquei imaginando se poderia ser mais realista usar a função RANDBETWEEN para escolher aleatoriamente o nível de ocupação entre 50% e 70% em cada período e eu vou voltar e tentar isso uma vez que eu tenha demonstrado o Modelo como ele atualmente é.

A seção de cálculos intermediários trabalha os montantes relevantes para o Modelo incluindo as vendas de caixa de venda de crédito divididas no nível selecionado de ocupação, bem como outros custos operacionais e custos de juros.

O Próprio modelo de fluxo de caixa usa a fórmula HLOOKUP que apresentei anteriormente para colocar o dinheiro recebido das vendas de crédito no mês adequado.
O pessoal e os custos associados e os pagamentos de juros são assumidos pagos no mês em curso enquanto os custos operacionais estão em crédito.
Como o Modelo atualmente representa, defini-lo para 60% de ocupação com toda a renda no crédito e um atraso de um mês no pagamento para as vendas de crédito e compra de crédito. Vemos que um saldo de caixa positivo é alcançado no final do período 8, com um saldo de caixa positivo total de $55800 quando todas as vendas de crédito e compras foram quitados.

Se eu mover a ocupação até 70% e assumir que 75% das vendas estão em crédito e 25% são em dinheiro vivo, vemos que o projeto alcança um saldo de caixa positivo no período 5 e um saldo de $76600 até o final do ano. Os proprietários da Camberwick Green Care home realmente precisam alcançar a ocupação máxima que podem para que o projeto de cuidados de trégua seja viável em termos de fluxo de caixa.

Vamos para a próxima aba e experimente-a com a ocupação aleatoriamente variando entre 50% e 70%.
Agora a ocupação em cada período vai passar a variar aleatoriamente entre 50% e 70%. Vou manter as vendas de crédito em 75% com um atraso de um mês em receber dinheiro de vendas de crédito e de pagar fornecedores.

Agora na aba Cálculos Intermediários, eu adicionei uma nova linha para calcular as vendas totais com a função RANDBETWEEN para selecionar um nível de ocupação em qualquer lugar entre 50% e 70% em cada período.
As vendas de caixa e as vendas de crédito então funcionam fora desse dado.
E eu tive que calcular o pessoal e os custos associados como porcentagem de receita, já que a ocupação pode variar. A taxa de quarto é de $1500, e o estafe e outros custos por sala ocupada são de $1100-portanto, esses custos variáveis são 73,3 recorrentes por cento da renda.
Obviamente, a folha de fluxo de caixa vai se manter recalculante, mas quando está selecionando aleatoriamente um nível de ocupação na faixa de 50% 70%, ele praticamente gera um saldo de caixa positivo a partir do mês 3 e está produzindo um saldo de caixa positivo no final do período de previsão entre $160.000 e $180.000

Eu sinto que é mais realista sugerir que a ocupação de cama para cuidados de repouso variaria a cada mês para que esta versão do Modelo de fluxo de caixa parecesse mais realista.

Para finalizar este Modelo eu criei uma declaração de renda e balancete nesta aba. Ele se liga ao primeiro Modelo de fluxo de caixa para Camberwick Green Care Home em vez de aquele com ocupação aleatória variável.
Abra a planilha que acompanha este curso se você quiser estudá-la em mais detalhes.